最近一段時(shí)間，半導(dǎo)體板塊又重獲投資者的青睞。而有“芯片之母”的EDA（電子設(shè)計(jì)自動化）概念板塊，上周更是成為皇冠上的明珠。比如主要以EDA軟件銷售為主的華大九天（301269），去年該業(yè)務(wù)營收接近5億元，最近股價(jià)較發(fā)行價(jià)漲幅超過280%。

華大九天營業(yè)收入構(gòu)成

就在股市一片歡騰的時(shí)候，大西洋彼岸傳來消息，美國決定對設(shè)計(jì)集成電路必需的EDA軟件實(shí)施斷供。EDA作為芯片制造的上游，直接涵蓋了集成電路的設(shè)計(jì)、布線、仿真等全流程。要知道目前，國內(nèi)大多數(shù)芯片設(shè)計(jì)公司仍進(jìn)口EDA工業(yè)軟件來進(jìn)行芯片設(shè)計(jì)。

美國斷供EDA

所以，這一波“卡脖子”操作，直接影響國內(nèi)芯片設(shè)計(jì)玩家的能力。這就好比微軟突然下令，把你電腦里的Office軟件直接給你禁用，不過好在我們還有WPS，但在EDA軟件領(lǐng)域，我們有這么幸運(yùn)嗎？

除此之外，我們需要注意的是，禁令不是針對所有EDA軟件，而是有定語修飾，即GAAFET（全柵場效應(yīng)晶體管）。實(shí)際上GAAFET是比主流的FinFET晶體管更為先進(jìn)和前沿的技術(shù)，如果說3nm的芯片制程還能用FinFET撐一撐，那么2nm的制程則必須更多仰仗GAAFET。臺積電、英特爾等行業(yè)大佬都在積極布局，準(zhǔn)備未來的某時(shí)刻，從FinFET向GAAFET轉(zhuǎn)型。

美國這一波騷操作，試圖告訴大家，低端市場可以一起玩，但高端市場，你想都別想。

（關(guān)注公眾號，在對話框回復(fù)“EDA”，看看有哪些可以關(guān)注。）

剛才也講了，EDA作為輔助集成電路設(shè)計(jì)的工業(yè)軟件，已經(jīng)成為芯片不可或缺的一份子。行業(yè)內(nèi)說EDA具有杠桿效應(yīng)，即全球EDA的市場規(guī)模大約有110億美元，撬動了全球接近4500億美元的半導(dǎo)體行業(yè)，甚至可以說它是數(shù)字經(jīng)濟(jì)的基石，筆者覺得都不為過。

EDA貫穿設(shè)計(jì)與制造環(huán)節(jié)

如果把EDA軟件進(jìn)一步拆分，主要可以分為數(shù)字電路設(shè)計(jì)EDA（比如用于架構(gòu)設(shè)計(jì)、功能仿真等）和模擬電路（比如用于版圖設(shè)計(jì)、電路仿真等）設(shè)計(jì)EDA。有了EDA工具，幾十萬到數(shù)十億晶體管的復(fù)雜集成電路都有了被設(shè)計(jì)出來的可能性，而且可以降低流片費(fèi)用、減少設(shè)計(jì)偏差等。也可以說，是摩爾定律推動著EDA不斷發(fā)展。

EDA軟件分類

既然這么重要，國家也不可能不重視。比如十四五規(guī)劃中明確將EDA的攻關(guān)列為集成電路的首位。能不能實(shí)現(xiàn)先暫且不論，藍(lán)圖得先繪制得有模有樣。

全球EDA市場的市場規(guī)模逐年增長（近五年的增長率超過8%）。蛋糕雖然越做越大，但是對新手來說[敏感詞]算不上友好。經(jīng)過了三十多年的整合兼并發(fā)展之路，新思科技（Synopsys）、鏗騰電子（Cadence）與西門子 EDA（原 Mentor Graphics）占據(jù)了全球?qū)⒔顺傻姆蓊~，當(dāng)之無愧的[敏感詞]梯隊(duì)。

EDA競爭情況

技術(shù)壁壘、客戶認(rèn)證壁壘、資金壁壘、人才壁壘可以說是擺在國內(nèi)玩家面前的四座大山。

如果將時(shí)間退回到上時(shí)間八十年代，國內(nèi)無法從西方進(jìn)口芯片（禁令），我們便開始自行研制。直到1993年，國內(nèi)[敏感詞]款有自主知識產(chǎn)權(quán)的“熊貓”EDA工具誕生。當(dāng)時(shí)國內(nèi)芯片行業(yè)的某大佬曾說，我們與國際EDA產(chǎn)業(yè)的差距不到五年。

但當(dāng)1994年西方EDA軟件禁止出口的禁令取消，你才知道什么是百年老店。美國EDA三巨頭憑借著先進(jìn)的技術(shù)功底、疊加信手拈來的營銷手段，將國產(chǎn)EDA軟件玩家打的連影子都不剩了，造不如買的言論成為主流。直到2008年之后，國家才又開始重視自主研發(fā)，之后涌現(xiàn)了一批自主玩家。國內(nèi)玩家可以說是在夾縫中求生存。

國際三大巨頭的高研發(fā)率

自主研發(fā)肯定苦、肯定慢，但如果哪一天真出現(xiàn)技術(shù)封鎖，我們不會措手不及。

就目前的國內(nèi)市場而言，2018-2020年國產(chǎn)EDA工具銷售額分別為3.4、6.0、9.1億元，相對于國內(nèi)60多億的市場來說，份額依然很小。

舉個(gè)例子，EDA市場大約有40多個(gè)細(xì)分領(lǐng)域，海外三巨頭早已實(shí)現(xiàn)了全覆蓋。但國內(nèi)華大九天只覆蓋的領(lǐng)域不到40%。

如果將芯片的制造比喻成建一座高樓大廈的話，IC設(shè)計(jì)就是設(shè)計(jì)圖紙，EDA軟件就是圖紙的設(shè)計(jì)工具，沒有了工具，一切都是空想。

對岸這一波斷供，筆者認(rèn)為真的是賺錢和卡脖子兩不誤，限制2nm以下的芯片設(shè)計(jì)（皇冠上的明珠），但是對于主流的制程繼續(xù)供貨，真的是實(shí)現(xiàn)了既要又要。

一方面，國內(nèi)EDA玩家更是要以此為契機(jī)，不斷鞭策自己，向高端領(lǐng)域進(jìn)軍，另一方面，國內(nèi)玩家切不可貪多求全，利用現(xiàn)有的能力實(shí)現(xiàn)單點(diǎn)突破，企業(yè)間的協(xié)同進(jìn)發(fā)才是明智之舉，否則就成為無盡的內(nèi)耗和原地踏步。

相關(guān)閱讀：

萬億賽道！智能制造，硬件or軟件更香？

中芯國際 | 不能“芯”太軟！璀璨背后，暗藏陰謀

資金瘋狂涌入這種芯片，DPU的賽道足夠迷人嗎？

注：本文不構(gòu)成任何投資建議。股市有風(fēng)險(xiǎn)，入市需謹(jǐn)慎。沒有買賣就沒有傷害。

免責(zé)聲明：本文采摘自網(wǎng)絡(luò)，僅代表作者個(gè)人觀點(diǎn)，不代表薩科微及行業(yè)觀點(diǎn)，只為轉(zhuǎn)載與分享，支持保護(hù)知識產(chǎn)權(quán)，轉(zhuǎn)載請注明原出處及作者，如有侵權(quán)請聯(lián)系我們刪除。